對(duì)于上海某銀行客戶經(jīng)理小鹿（化名）來(lái)說(shuō)，他最直觀的感受是，現(xiàn)在辦貸款的人少了。

“我所在的支行房貸體量比較大，之前提前還款的人也很多。但是以前是還的多，每個(gè)月放的也多，現(xiàn)在是還的多放的少，就會(huì)出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)的情況?！?

小鹿說(shuō)，銀行的還款政策一直在變，他所在的支行現(xiàn)在大概需要提前1-2個(gè)月預(yù)約。

“我目前遇到的客戶對(duì)于這個(gè)時(shí)間普遍是能接受的，當(dāng)然也有一些比較著急的客戶，比如說(shuō)要賣(mài)房子之類(lèi)的，我會(huì)給他走流程報(bào)備一下，適當(dāng)安排得快一些?！?

之所以需要提前預(yù)約，小鹿認(rèn)為，銀行并不是存心要卡客戶的還款。而是要將需求錄入系統(tǒng)，然后形成對(duì)信貸規(guī)模的預(yù)判，以便根據(jù)情況進(jìn)行政策調(diào)整。

“下調(diào)存量貸款利率，對(duì)銀行和客戶是雙贏”

上海金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室主任曾剛說(shuō)，提前還貸可以看做是一種資產(chǎn)配置行為，主要和按揭利率過(guò)高有關(guān)系。

“試想一下，如果你手里有一筆閑錢(qián)，你會(huì)選擇用這些錢(qián)去進(jìn)行2%理財(cái)或投資產(chǎn)品，還是去還掉利率在4%左右的負(fù)債？當(dāng)然是還貸更劃算，因?yàn)榭梢允箓鶆?wù)成本最低化了?！痹鴦傉f(shuō)，在實(shí)踐當(dāng)中還有另一種可能性，即借新貸款還舊貸款，因?yàn)楝F(xiàn)在新的其他類(lèi)型的貸款利率較低。

曾剛指出，不管是提前還貸還是以貸養(yǎng)貸，都是存量按揭貸款利率偏高導(dǎo)致的扭曲行為。

他解釋道，按揭存量貸款的定價(jià)一般是5年期以上LPR再疊加一個(gè)固定加點(diǎn)構(gòu)成，這個(gè)加點(diǎn)幅度確定之后在整個(gè)還款期是不可調(diào)整的。在過(guò)去一段時(shí)間整個(gè)市場(chǎng)利率下調(diào)過(guò)程中，5年期LPR調(diào)整不到位，再加上加點(diǎn)不調(diào)整，就顯得既有存量按揭貸款利率明顯高于正常水平。

曾剛認(rèn)為，“如果要進(jìn)行優(yōu)化，首先可以調(diào)整5年期LPR，我覺(jué)得未來(lái)可以讓它和1年期LPR的調(diào)整幅度一致。第二，可以調(diào)整固定加點(diǎn)，通過(guò)市場(chǎng)化、法律化的原則和客戶協(xié)商，根據(jù)市場(chǎng)利率變動(dòng)的情況，下調(diào)固定加點(diǎn)。通過(guò)這兩點(diǎn)，可以達(dá)到存量貸款利率下調(diào)的結(jié)果。”

顯然，下調(diào)存量貸款利率會(huì)導(dǎo)致銀行的預(yù)期收益有一定程度的下降。

“調(diào)整帶來(lái)的息差損失是市場(chǎng)供求關(guān)系所決定的，同時(shí)這種損失在銀行的可承受范圍之內(nèi)，銀行只是賺少了，但并沒(méi)有虧損，也沒(méi)有出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)。”曾剛認(rèn)為，在提前還貸和下調(diào)利率之間，銀行是愿意和顧客進(jìn)行協(xié)商的。

“如果客戶把錢(qián)還掉，對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，這筆優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)就徹底喪失了。適度下調(diào)利率后，雖然利率減少了，但銀行這筆資產(chǎn)還在。不然客戶提前還貸了，銀行要再去找一個(gè)新客戶很難。因此，下調(diào)利率對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)是更好的選擇，對(duì)于客戶來(lái)講也達(dá)到了降低成本的目的，這是雙贏?！?

他認(rèn)為，這在未來(lái)實(shí)踐中應(yīng)該是有操作空間的，至于具體怎么做、調(diào)多少，要根據(jù)不同的區(qū)域、客戶的情況來(lái)定。

不過(guò)，在央行表態(tài)之后，中國(guó)銀行、建設(shè)銀行、招商銀行、杭州銀行、寧波銀行等多家銀行客戶和信貸經(jīng)理對(duì)媒體表示，關(guān)于存量房貸降息，至今“沒(méi)有接到相關(guān)政策，仍按照原有簽訂合同的利率來(lái)執(zhí)行還貸政策”。